Apollo, sebuah firma pelaburan terkemuka yang mengurus lebih daripada $730 bilion dalam aset, melancarkan dana kredit swasta tokenized yang baru dengan kerjasama Securitize, pakar dalam token keselamatan. Pelabur boleh mengakses dana ini melalui dana feeder Apollo Diversified Credit Securitize Fund (ACRED). Ini menandakan tawaran on-chain awam pertama Apollo untuk pelabur yang terakreditasi dan mewakili integrasi pertama Securitize dengan blockchain Solana dan Ink, sebuah rangkaian lapisan-2 yang dibangunkan oleh pertukaran crypto Kraken. Dana tokenized ini juga akan disokong oleh Ethereum, Aptos, Avalanche, dan Polygon. Apollo Diversified Credit Fund, yang mengawasi lebih daripada $1. 2 bilion dalam aset, terlibat dalam pinjaman langsung korporat, pembiayaan berasaskan aset, dan pelaburan dalam kredit yang berprestasi, terdislok dan terstruktur. Menurut firma tersebut, dana ini mencapai pulangan yang mengagumkan sebanyak 11. 7% pada tahun 2024, jauh melebihi pulangan sekitar 4. 5% bagi U. S. Treasuries. Christine Moy, seorang rakan kongsi di Apollo yang memberi tumpuan kepada aset digital, data, dan strategi AI, menjelaskan bahawa dana ini dipilih kerana kemampuan langganan harian dan struktur nilai aset bersih (NAV) harian, menjadikannya ideal untuk pasaran berasaskan blockchain yang efisien. "Bagi pelabur yang ingin membina portfolio berasaskan on-chain yang terdiversifikasi, dana ini berfungsi sebagai alternatif yang memberikan pulangan lebih tinggi daripada stablecoins, treasury tokenized, dan dana pasar wang, " kata Moy dalam satu temu bual. "Selain itu, ia menawarkan kepelbagaian berbanding produk hasil crypto-native yang lebih tidak stabil, melengkapkan pelbagai aset yang diperlukan untuk portfolio on-chain yang seimbang. " Terdapat tren yang semakin meningkat di kalangan firma kewangan tradisional untuk tokenize aset dunia nyata (RWAs), dengan U. S.

Treasuries berasaskan blockchain muncul sebagai pasaran terbesar dan paling cair. Sehingga tahun 2023, aset kredit swasta global di bawah pengurusan mencapai kira-kira $2. 1 trilion, peningkatan empat kali ganda daripada satu dekad yang lalu, menurut Securitize. Walaupun token kredit swasta masih agak jarang, mereka mewakili saluran baru yang menjanjikan untuk aset on-chain, menurut CEO Securitize Carlos Domingo. “Kredit swasta telah mengalami pertumbuhan yang ketara baru-baru ini, dan kami adalah salah satu pelopor dalam tokenisasi, setelah berjaya melancarkan token dana kredit swasta bertaraf tinggi dengan Hamilton Lane, ” kata Domingo dalam satu temu bual, menyatakan bahawa kredit swasta yang memberikan pulangan lebih tinggi melengkapi Treasuries, terutamanya apabila kadar faedah dijangka menurun. Securitize adalah rakan kongsi tokenisasi BlackRock dan bertindak sebagai ejen pemindahan digital untuk token dana pasar wang BUIDL milik pengurus aset tersebut. Bagi Apollo, Securitize memanfaatkan perkongsiannya dengan Wormhole, sebuah platform pembangun yang mempromosikan interconnectivity antara rangkaian blockchain yang berbeza, untuk menyediakan pendekatan multichain dari awal. Apollo telah terlibat dalam pelbagai ujian yang berkaitan dengan aset tokenized, termasuk pembuktian konsep yang dijalankan tahun lepas dengan JPMorgan di bawah Project Guardian, satu inisiatif kerjasama yang dipelopori oleh Lembaga Penguasa Kewangan Singapura (MAS). Moy, seorang pakar strategi Web3 yang berpengalaman dengan pengalaman sebelumnya di blockchain JPMorgan dan projek-projek terkenal seperti Intraday Repo, berhasrat untuk meneroka inisiatif kewangan terdesentralisasi (DeFi). “Tokenisasi produk Apollo hanyalah titik permulaan, ” kata Moy. “Kami bersemangat untuk bekerjasama dengan pasukan terkemuka dalam ekosistem aset digital untuk mencipta pengurusan perbendaharaan yang moden, secara automatik menyeimbangkan portfolio pelaburan pada skala, pengurusan cagaran yang dipacu kontrak pintar, dan akhirnya, kemungkinan kecairan sekunder untuk aset alternatif. ”