De verzendingen van servers voor kunstmatige intelligentie (AI) zijn de afgelopen jaren gestegen, aangedreven door aanzienlijke investeringen van cloudserviceproviders in infrastructuur voor het trainen en inzetten van AI-modellen. Volgens TrendForce zou de wereldwijde AI-servermarkt dit jaar $187 miljard aan inkomsten kunnen bereiken, een stijging van 69% ten opzichte van 2023. Verschillende bedrijven kunnen profiteren van deze groei, waaronder chipfabrikanten zoals Nvidia, maatwerk chipfabrikanten zoals Broadcom, en serveroplossingsaanbieders zoals Dell Technologies. Dit artikel richt zich op Micron Technology en Marvell Technology, beide cruciale spelers die essentiële componenten produceren voor AI-servers. Microns high-bandwidth memory (HBM) chips zijn zeer gewild omdat ze snellere gegevensoverdracht mogelijk maken, wat de prestaties verbetert en het energieverbruik verlaagt. Micron heeft zijn HBM-capaciteit voor dit jaar en het volgende jaar uitverkocht en verwacht een meer gediversifieerd omzetprofiel tegen 2026, dankzij zijn nieuwe HBM3E-chip, die 20% minder energieverbruik biedt en 50% meer capaciteit dan concurrenten. Micron streeft naar een marktaandeel van 20% tot 25% van de HBM-markt tegen volgend jaar en verwacht dat zijn omzet met 52% zal stijgen tot $38 miljard voor het huidige boekjaar, met een winststijging van $1, 30 naar $8, 94 per aandeel. Momenteel hebben Microns aandelen een vooruitlopende winstmultiple van 11 en een PEG-ratio van 0, 16, wat aangeeft dat ze mogelijk ondergewaardeerd zijn in verhouding tot de verwachte groeimogelijkheden in de AI-servermarkt. Marvell Technology is gespecialiseerd in toepassingsspecifieke geïntegreerde schakelingen (ASIC's), die steeds meer in trek zijn naarmate grote cloudserviceproviders, zoals Meta, Google en Amazon, in-house processors ontwikkelen om kosten te besparen.

ASIC's zullen naar verwachting 26% van de AI-serverchipmarkt uitmaken tegen 2024, met een omzetkans van ongeveer $150 miljard. Hoewel Marvell's totale omzet in het tweede kwartaal van boekjaar 2025 met 5% daalde tot $1, 27 miljard, zagen datacenteropbrengsten een aanzienlijke stijging van 92% tot $881 miljoen. Het bedrijf verwacht aanhoudende groei, met verwachtingen dat zijn datacenteractiviteiten in dit kwartaal met een percentage in de tienerjaren zullen stijgen. Analisten voorzien robuuste winstgroei van 21% per jaar voor Marvell over de komende vijf jaar, waardoor het een aantrekkelijke optie is voor investeerders die interesse hebben in halfgeleiderinvesteringen gelinkt aan de AI-sector. Investeerders moeten voorzichtig zijn voordat ze aandelen van Micron Technology kopen, aangezien het niet was opgenomen in een recente lijst van The Motley Fool van de tien beste aandelen om te kopen. Historische inzichten van The Motley Fool suggereren dat investeerders die hebben gereageerd op soortgelijke aanbevelingen aanzienlijke rendementen hebben gezien. Samenvattend: zowel Micron als Marvell zijn goed gepositioneerd om te profiteren van de snelgroeiende AI-servermarkt, waardoor ze aantrekkelijke investeringsopties zijn nu de vraag naar AI-gedreven oplossingen blijft groeien.