Новини SMM, 26 червня: Зі зростанням зрілості технології генеративного ШІ та прискоренням будівництва дата-центрів зростає попит на мідні кабелі у короткострокових високошвидкісних сценаріях міжз’єднання. Міністерство промисловості та інформаційних технологій (MIIT) нещодавно опублікувало «План дій щодо міжз’єднання та взаопераційнності обчислювальної потужності», підкреслюючи важливість ефективного інфраструктурного з’єднання. Високошвидкісні мідні кабелі, критично важливі для передачі даних у коротких відстанях між дата-центрами, очікується, отримають фокусовану політичну підтримку. Nvidia у середу повернула собі статус найціннішої компанії у світі, відзначившись оптимізмом ринку щодо ШІ. Аналізатори з Уолл-Стріту прогнозують, що Nvidia підкорить «золоту хвилю ШІ», підтриману підвищенням цільової ціни Loop Capital з 175 до 250 доларів (+40%) та оптимізмом щодо сильних показників мікросхем Micron Technology, життєво важливих для прискорювачів ШІ Nvidia. Цей настрій також підтримав котирування компаній, що виробляють мікросхеми, та акції, пов’язані з міжз’єднаннями мідних кабелів; станом на 13:14 26 червня сектор високошвидкісних мідних кабелів зріс на 1, 34%, з Zhaolong Interconnection підвищення на 7, 31%, а також значні зростання у Huafeng Technology, Shaanxi Huada, Kingsignal Technology та Zhongyuan New Materials. Основні новини: - План дій MIIT від 30 травня щодо міжз’єднання та взаопераційнності обчислювальної потужності окреслює стандарти для уніфікації міжз’єднання обчислювальних ресурсів, охоплюючи мережі зв’язку, інтеграцію ресурсів, потоки даних та адаптацію додатків. Він орієнтований на ШІ та наукові обчислення, одночасно сприяючи інноваціям у глобальних стандартах. - Акції Nvidia досягли історичного максимуму, оскільки Loop Capital підвищила цільову ціну до 250 доларів та відзначила тривалу тенденцію зростання ШІ, що потенційно може підняти ринкову капіталізацію Nvidia до 6 трильйонів доларів (на 65% вище від нинішнього рівня). Сильні результати Micron та постачання чипів для прискорювачів ШІ додатково підтримують зростання Nvidia. - Zhaolong Interconnect, із понад 30-річним досвідом у виробництві цифрових кабелів, підтвердив, що його високошвидкісні продукти відповідають вимогам дата-центрів та центрів обчислень ШІ щодо високої пропускної здатності та низької затримки, маючи широку сферу застосування в хмарних обчисленнях.

Компанія планує розширювати НДДКР та ринок у міру розвитку ШІ. - Far East Smarter Energy орієнтується на інтелектуальні кабельні мережі, збереження енергії та розумні аеропорти, впроваджуючи ШІ та цифровий інтелект у сфери нової енергетики, хмарних обчислень та робототехніки. - Kingsignal, лідер у виробництві міжз’єднувальних виробів для комунікаційної галузі, визнав високий внутрішній попит на DAC-кабелі для серверів ШІ, але не розкрив конкретних клієнтів через конфіденційність, хоча запити щодо співпраці з Huawei та Nvidia надходять. Поточний стан галузі: - Аналітики з Soochow Securities наголошують на зростаючому попиті на AI ASIC, що стимулює ринки мідних з’єднань у дата-центрах. Головні CSP, такі як AWS, Microsoft, Google і X. AI, використовують активні Ethernet-кабелі (AEC), очікуваний обсяг поставок яких до 2026 року досягне майже 25 мільйонів мікросхем. Вітчизняні гіганти Alibaba і ByteDance також досліджують застосування AEC. - Аналітики з Shanxi Securities прогнозують, що супутниковий інтернет та наземна інфраструктура 5G прискоряться, що принесе користь відповідним галузям. Дизайн кабінету Mi400 Helios від AMD свідчить про масовий попит — понад 10 000 мідних кабелів 224G та високопродуктивних роз’ємів, що відображає загальну тенденцію подвоєння пропускної здатності та розробки високонавантажених GPU у 2026-2027 роках, що підсилює ринки мідних кабелів та оптичних модулів. - CITIC Securities відзначає зростання попиту на навчання та inference в AI, а також еволюцію обчислювальної інфраструктури з акцентом на системні рішення для подолання апаратних обмежень. Вітчизняні виробники GPU прагнуть конкуренції на світовому рівні з високою щільністю ресурсів. Важливі напрямки — продукти NVIDIA NVL72 та Huawei CloudMatrix384. - Western Securities стверджує, що високошвидкісні мідні кабелі покращують швидкість передавання даних, їхню надійність, відведення тепла та економічну ефективність у дата-центрах, особливо для з’єднань сервер-мережнийSwitch. - Everbright Securities прогнозує широкі можливості зростання, зумовлені розширенням дата-центрів із застосуванням ШІ, охоплюючи весь ланцюг галузі — від матеріалів до системної інтеграції. - Haitong Securities підкреслює важливу роль мідних кабелів у коротко-радіусних міжз’єднаннях дата-центрів, а активні Ethernet-кабелі пропонують легку вагу та кращу співвідношення ціни та якості порівняно з альтернативами для майбутніх дата-центрів ШІ. - Orient Securities наголошує на зростанні внутрішніх можливостей і виробництва високошвидкісних мідних кабелів для обчислювальної потужності ШІ на тлі зростаючого попиту, викликаного генеративним ШІ та обсягом даних. - Huafu Securities прогнозує, що ринок мікросхем для мідних кабелів активізується з 100 мільйонів доларів у 2023 році понад 1 мільярд доларів до 2027 року, з понад 70% середньорічним зростанням. - GF Securities передбачає швидке зростання попиту на AEC у відповідь на активне впровадження саморозроблених ASIC, причому ринок Північної Америки досягне 2 мільярдів доларів до 2025 року, а вітчизняні ринки значно розширяться до 2026 року разом із зростанням глобальної проникності. Наостанок, поєднання передових технологій ШІ, розширення дата-центрів та стратегічної держполітики націлене на прискорення розвитку сектору високошвидкісних мідних кабелів для міжз’єднань, стимулюючи значущі ринкові та технологічні досягнення як у світі, так і в країні.