트윌리오 주가 148% 급등: AI 채택이 성장 전망을 강화하다

Brief news summary

트윌리오(TWLO)의 주가는 지난 6개월 동안 148% 상승했으며, 이는 AI 사업에 대한 투자자들의 관심 증가에 의해 촉진되었습니다. 이 상승세는 2024년 10월에 회사가 인상적인 분기 수익과 낙관적인 전망을 발표하면서 시작되었습니다. 특히, 엔비디아의 AI 전략에 대한 우려로 인한 6%라는 미미한 성장에 비해 더욱 눈에 띄었습니다. 커뮤니케이션 플랫폼 서비스(CPaaS) 제공업체인 트윌리오는 다양한 클라우드 솔루션을 통해 엔비디아에 대한 비용 효율적인 대안을 제공합니다. 2023년의 힘든 해를 지나, 트윌리오는 2024년 3분기에 10%의 매출 증가를 기록하며 11억 3천만 달러로 반등하였고, 이는 주로 AI 기반의 고객 참여에 힘입은 것입니다. 회사의 유효 시장 규모는 2028년까지 1,580억 달러에 이를 것으로 예상되며, AI에 의해 약 390억 달러가 추가될 것으로 보입니다. AI 프로젝트에서 9,000명의 고객과의 협업은 3분기 매출에 2억 6천만 달러 기여했습니다. 4분기 전망은 11%의 매출 증가와 개선된 수익성을 시사하고 있으며, 트윌리오를 상당한 자유 현금 흐름과 개선된 운영 마진을 가진 매력적인 투자처로 자리매김하고 있습니다.

트윌리오(Twilio, TWLO 1. 54%)는 지난 6개월 동안 주가가 148% 급등하며 투자자들이 인공지능(AI) 채택이 회사의 전망에 긍정적인 영향을 미친 것을 인식하고 있습니다. 이 랠리는 2024년 10월에 시작되었으며, 회사의 강력한 실적과 가이던스를 바탕으로 트윌리오가 AI 리더인 엔비디아(Nvidia)보다 더 나은 투자처로 자리잡게 되었습니다. 같은 기간 엔비디아의 주가는 지속 가능한 성장에 대한 우려 속에서 6%밖에 상승하지 않았습니다. 엔비디아는 AI 칩과 소프트웨어 분야에서의 리더십 덕분에 잠재력은 있으나, 높은 매출 배수와 주가 수익 비율이 투자자들을 위축시킬 수 있으며, 특히 중국의 딥시크(DeepSeek) AI 스타트업과 같은 신흥 경쟁이 AI 하드웨어 시장에 영향을 미치고 있습니다. 반면 트윌리오는 더욱 매력적인 밸류에이션과 성장 잠재력을 제공하며, AI를 활용하여 상당한 시장 확장을 도모할 수 있는 위치에 있습니다. 트윌리오는 커뮤니케이션 플랫폼 서비스(CPaaS) 분야에서 고객 커뮤니케이션을 위한 클라우드 솔루션을 제공합니다. 2023년 성장률이 9%로 둔화되었지만, 애널리스트들은 Q3 2024년 매출이 전년 대비 10% 증가한 11억 3천만 달러에 이를 것으로 예상하고 있으며, 이는 더 많은 지출과 고객 확보에 힘입은 것입니다. 회사의 시장 범위는 2028년까지 1580억 달러에 이를 것으로 예상되며, AI 애플리케이션이 중요한 기여를 할 것입니다. 2024년 3분기 말 기준으로 트윌리오의 32만 개 활성 계정 중 9, 000개가 자사 플랫폼에서 AI 애플리케이션을 구축하고 있으며, AI 솔루션에서 발생한 매출은 2억 6천만 달러에 달하고 있습니다.

고객들이 AI 기술을 더욱 채택함에 따라 이 숫자는 증가할 것으로 예상됩니다. Q3에서 애드온 제품을 구매한 활성 계정이 전년 대비 16% 증가함에 따라 AI 제공의 추가 성장 가능성을 시사합니다. 2024년 4분기 초 미결산 실적에 따르면 수익이 11% 증가하여 가이던스 기대치를 초과하였으며, 이는 트윌리오의 주가에 긍정적인 영향을 미쳤습니다. 회사의 장기 가이던스는 비 GAAP 운영 마진이 21%에서 22%에 이를 것으로 예상되며, 향후 3년간 누적 자유 현금 흐름이 30억 달러에 이를 것으로 보입니다. 트윌리오는 2025년까지 GAAP 흑자를 달성할 것으로 예상되고 있습니다. 이러한 추세를 감안할 때, 현재 밸류에이션에서 트윌리오에 투자하는 것은 전략적으로 유리해 보입니다.