Nvidia no és l’única acció significativa relacionada amb la Intel·ligència Artificial a Wall Street, ja que el sector de la IA engloba centres de dades, energia i més. En Joe TG, gestor de carteres a Rational Equity Armor Fund, s’afegeix a la discussió. En considerar els pròxims beneficis d’ Nvidia, el mercat espera amb ànsia els resultats, però quines accions relacionades amb la IA podrien moure’s de manera més directa segons el rendiment d’ Nvidia? En Joe assenyala que això depèn dels detalls dels informes d’ Nvidia i de quines parts de l’empresa funcionen bé o malament. Si el focus està en la creixent demanda de centres de dades, diverses empreses en surten beneficiades. Per exemple, s’espera que Broadcom tingui un paper important en la creació de centres de dades. A més, Nebius, un soci clau d’ Nvidia implicat en centres de dades d’hiperscala amb els seus caixes Blackwell, podria veure moviment a la seva cotització segons quants units es venguin. Més enllà d’ Nvidia, hi ha moltes altres empreses profundament lligades a l’espai d’IA, la vano successos de les quals depèn de tot aquest ecosistema. En el sector energètic, en Joe destaca CEG, una empresa que pretén reeixir les centrals nuclears i ampliar la producció d’energia nuclear. Això és rellevant perquè els centres de dades consumeixen quantitats enormes d’energia, de manera que hi ha un joc auxiliar crucial per suportar el creixement de la IA a través del subministrament energètic.

En termes més amplis, el boom de la IA forma part d’una recuperació tecnològica més àmplia que ha impulsat el mercat durant diversos anys, elevant moltes empreses al costat de l’augment de les vendes de xips. Com que la construcció de centres de dades aporta aproximadament 1 punt percentual al creixement del PIB, la discussió es desplaça cap als proveïdors de serveis a la núvol. Els inversors estan interessats en els fluxos d’ingressos recurrents que aquestes empreses podrien generar a partir de les inversions en curs i els serveis relacionats amb la IA. Google n’és un exemple destacat, que està entrant de manera agressiva en aquest espai amb productes com Gemini Ultra i Gemini Plus, alimentant l’empenta del mercat. Malgrat les inconvenients econòmics d’aquest any i les incerteses globals com les tarifes, la cursa per liderar la IA s’intensifica, i la despesa en IA es veu com un element essencial, no opcional. En Joe destaca que la demanda urgent de xips d’ Nvidia és forta i que l’oportunitat d’ingressos recurrents podria ajudar els projectes d’IA a assolir una rendibilitat significativa. Google, que initialment va tenir dificultats amb Bard, ha rectificat el camí i ara presenta capacitats d’IA fortes amb els productes Gemini, captant l’atenció per la seva innovació. Moltes empreses, especialment les més petites, podran estar disposades a invertir anticipadament per explorar els beneficis potencials de la IA, indicant una voluntat sostinguda de pagar per aquests serveis emergents. En resum, tot i que els beneficis d’ Nvidia són altament esperats, diverses empreses relacionades amb centres de dades, energia i serveis al núvol són imprescindibles per al creixement de l’ecosistema d’IA. L’expansió del sector està impulsant noves inversions, models d’ingressos recurrents i el desenvolupament d’infraestructures clau, reflectint una recuperació del mercat més àmplia impulsada per la tecnologia.